따라서 사전증여를 하면 가치 상승분에 대해서는 상속세를 절세할 수 있게 됩니다. 만약 사전증여를 하고 10년(5년) 이내에 상속이 개시되면 어떨까요? 사전 증여 후 10년 이내에 상속이 개시되면 사전증여한 재산이 상속세 재산가액에 합산됩니다. 하지만 상속 재산가액에 합산되는 금액은 상속 개시 당시로 재평가하지 않고 증여 당시 증여세를 신고한 평가액으로 합산되기 때문에 가치 상승 부분에 대해서는 여전히 절세효과가 있습니다.

사전증여에 부동산이 유리한지 주식이 유리한지 미리 알 수는 없습니다. 다만 부동산의 경우 금액이 크고 증여세 외에 취득세의 추가 세부담이 있습니다. 그리고 등기이전이라는 절차를 거쳐야 합니다. 또한 보유하면서 재산세와 종합부동산세의 부담이 생길 수 있습니다.

이에 반해 주식은 증여할 금액을 자유롭게 정할 수 있고 계좌 이체로 간단히 증여할 수 있어 편리합니다. 그리고 취득할 때 증여세 외에 추가 세부담이 없습니다. 또한 부동산 재산세와 같이 보유하면서 추가적으로 발생하는 세부담이 없기 때문에 사전증여하기에 편리한 면이 있습니다. 따라서 앞으로 주식시장이 회복될 가능성이 있다면 주식으로 사전증여를 하기에 좋은 시기임에는 분명합니다.

참고로 해외주식으로 증여하는 경우 환율은 전·후 2개월 평균가액을 적용하지 않고 증여일의 기준환율만 적용합니다. 그리고 해외에 상장된 ETF (예: QQQ, QYLD)를 증여하는 경우 평가액은 전·후 2개월 평균가액이 아닌 전일 종가(환율은 증여일의 기준환율)를 적용하면 되니 증여에 참고하셔야 합니다.

주식으로 사전증여를 했는데 주식이 더 하락하거나 하락할 거 같아 아쉬운 경우가 생길 수 있습니다. 하지만 주식으로 증여한 경우라면 증여세 신고 기한 이내에는 취소가 가능합니다. 따라서 앞으로 더 하락할 조짐이 보인다면 증여세 신고기한 내에 증여를 취소하고 증여 적정 시기를 다시 모색해 봐야 합니다.

예를 들어 위와 같이 해외주식 A와 B 두 종목을 가지고 있는데 현재 A에서는 평가이익 5,000만원이고 B에서는 평가손실 5,000만원인 경우를 가정해 보겠습니다. 지금은 손실 중이지만 B종목의 전망이 좋다고 생각하여 자녀에게 증여해 버리면 A종목에서 이익 난 5,000만원의 수익 실현 시 22% 양도소득세를 부담하게 되는 상황이 발생합니다.

B종목을 자녀에게 증여하고 싶은 경우에는 현금을 증여해서 자녀에게 매수하게 하거나 (현금 증여는 증여 취소 불가) A와 B를 같은 연도에 매도하여 손익을 상계 처리한 후 다시 B종목을 매수하여 자녀에게 증여해야 양도소득세 측면에서 손해를 보지 않을 수 있습니다.